Estudio de mercado del papel y cartón (Perú) (página 2)

De otra parte, según información del Ministerio de Trabajo al
2001, sólo se tienen registradas 55 empresas con
más de 10 trabajadores en el sector. Como se muestra en el
cuadro adjunto, la mayor cantidad de estas empresas se ubican en
el departamento de Lima, el cual posee el 91% de la muestra,
seguido del departamento de Trujillo e Ica, con el 3.7%,
respectivamente.

Si se toma en cuenta la concentración por
número de trabajadores, el 86% se ubica en Lima, seguido
muy de lejos por Ica, que sólo alcanza el 5.9%. Cabe
destacar que los datos de la Sunat
y del Ministerio de trabajo incluyen al sector papelero como un
todo, comprendiendo también a la industria que
utiliza insumos para la fabricación de papel como. pulpa y
bagazo. De otra parte, sobre la contribución a la
generación de empleo por
parte del sector papelero, éste ocupo directamente a
más de 4,341 personas en el 2001.

Fuente: Ministerio de
Trabajo

Elaborado: Banco Wiese
Sudameris

Una característica importante de la industria
papelera local es su elevado nivel de concentración. La
mayor parte de la producción del sector es realizada por
pocas empresas relativamente grandes que presentan una integración vertical desde la
transformación de la fibra, para el caso de las que
utilizan el bagazo como materia prima,
hasta la conversión del papel en sus derivados.
Nótese, además, que el 75% del papel producido en
el Perú proviene del bagazo y solo el 25% de la celulosa
importada. De otra parte, las empresas medianas y chicas, que son
más numerosas, se dedican generalmente a una sola
actividad, o tan solo a importar o comercializar
papel.

Finalmente, en lo que respecta al comercio
exterior, el Perú es un país básicamente
importador, ya que insumos, como la celulosa, y bienes
terminados, como el papel periódico,
no son producidos en el país. En el caso de las exportaciones,
los altos costos y fletes
limitan éstas a los países de la región,
especialmente a los que no tienen muy desarrollada su propia
industria de papel.

En el caso de las importaciones
estás tienen menores dificultades de ingreso ya que tienen
costos mas competitivos, por provenir de países con una
industria papelera mas desarrollada y eficiente Sin embargo, las
importaciones y exportaciones han mostrado un comportamiento
ascendente desde el año 1994. En este sentido; en el
año 2001 las importaciones ascendieron a 107,442 TM y las
exportaciones a 28,158 TM. Los principales países de los
cuales importamos son Chile, Brasil, EE.UU. y
Finlandia; y los principales productos
importados papel prensa
(periódico), cartones y papel bond. Las exportaciones de
papel son poco relevantes para el mercado, ya que
por su poco valor agregado
los costos de transporte
resultan elevados. Los principales países donde se
destinan las exportaciones son Brasil, Ecuador y
Colombia; y los
principales productos que se exportan son cajas de cartón,
sacos y papel y toallas higiénicas.

Fuente: Ministerio de la Producción.
2002

Elaborado: Banco Wiese Sudameris

1.2. Proceso
productivo

El papel es una estructura
obtenida sobre la base de fibras vegetales de celulosa, las
cuales se entrecruzan formando una hoja resistente y flexible.
Estas fibras provienen de árboles
y según su longitud se habla de fibras largas, de
aproximadamente 3. milímetros (generalmente obtenidas del
Pino u otras coníferas), o fibras cortas, de 1 a 2
milímetros (obtenidas principalmente del eucalipto). De
las fibras vegetales se obtiene un pulpa de celulosa a
través de un proceso que puede ser estrictamente
mecánico o también químico. De acuerdo a las
características del proceso se obtendrán diferentes
tipos de papel. A manera de ilustración, a continuación
presentamos una breve descripción del proceso productivo del
papel en base al bagazo y a la pulpa.

El proceso de fabricación de papel se inicia con
la recepción de la materia prima.
En el caso de la pulpa, la madera es
cortada en pequeños trozos, a los cuales se les quita la
corteza. Luego, estos trozos pasan al "chipeador", donde son
reducidos de tamaño. En el bagazo, luego de la
recepción del mismo, se inicia el proceso de lavado en el
que se eliminan los materiales
pesados y solubles como arena y astillas.

La materia prima preparada (lavada y cortada) pasa por
un proceso de cocción con soda cáustica. La
función
de la cocción es liberar las fibras de celulosa contenidas
en las astillas de madera y en el bagazo mediante la
disolución de la lignina que las mantiene unidas. Este
proceso se realiza en grandes calderas
llamadas "digestores". Posteriormente, la pulpa pasa a una nueva
etapa de lavado donde se elimina la lignina, disuelta en los
líquidos de cocción en forma de licor
negro.

La pasta procedente del proceso de blanqueo o del
"pulpeo mecánico" es preparada para el proceso de secado.
Esta se distribuye uniformemente sobre una tela en una
máquina tipo "Fourdrinier". Una vez en la tela se procede
a extraer el exceso de agua, con lo
que queda una estructura húmeda de fibras entrelazadas que
es en sí el principio de la hoja de papel. Posteriormente,
se pasa la hoja de papel por un sistema de
prensas y secadores de vapor para eliminar el exceso de humedad
que todavía contiene el papel.

Finalmente, la hoja de papel pasa por un sistema de
rodillos que prensa la hoja y la enrolla en bobinas de gran
tamaño, que luego son cortadas en rollos más
pequeños de acuerdo con los requerimientos de los clientes.

La pulpa café
obtenida hasta esta etapa es blanqueada mediante diversos
procesos
químicos que retiran la lignina residual. De esta forma se
obtiene una pasta blanca. Esta etapa del proceso se conoce como
"pulpeo químico", y de ella se derivan los papeles blancos
como el "bond". Los papeles oscuros, procedentes del "pul pea
mecánico" son, sin embargo, la mayoría de la
producción local (75%). Finalmente, cabe anotar que las
diferentes calidades de papeles dependerán de la
concentración de fibra que se le añada al producto
deseado.

1.3. Mercado mundial de papel y pulpa

Tal como ya se ha mencionado, tres cuartas
partes de la producción peruana de papel proviene del
bagazo. No obstante, esta es una particularidad de la industria
local, puesto que a nivel mundial la materia prima más
importante es, de lejos, la madera (si bien los avances
tecnológicos y la tendencia ecologista ha hecho que
gane paulatinamente importancia el papel y cartón
reciclado). Esta preponderancia de la madera hace que igpal sea
sumamente importante para los productores locales la evolución del mercado mundial de pulpa de
celulosa, ya que ambas materias primas compiten entre si. El
precio de la
pulpa de papel depende principalmente de las expectativas de
consumo.
Esta generalmente se mide como el consumo en kilos esperado por
persona. El
hecho que sean las expectativas sobre la demanda las
que determinen los precios se
explica porque la oferta es
prácticamente constante en el mediano plazo. El
crecimiento en la disponibilidad de materia prima es muy lento,
dado el largo periodo de maduración de los
bosques.

La producción de pulpa de papel en el año
2000 ascendió a 165.5 millones de TM, de las cuales
Estados Unidos
participó con 45%, seguido por Europa con 31% y
Latinoamérica con 12%. En lo que respecta a
la demanda de papel, el país que tiene el mayor consumo es
también Estados Unidos, con el 20% del total mundial. Cabe
anotar que, en términos generales, la regiones que
consumen la mayor cantidad de pulpa son Europa (42%) y Asia (32%). Por
otro lado, el comercio
internacional de papel ascendió a 37.8 millones de
toneladas en el 2000, los mayores importadores fueron Estados
Unidos con 17.3%, Alemania con
10.6% y China con
10.5%.Por otro lado los mayores exportadores son Canadá,
Finlandia y Suecia, siendo su principal mercado EE.UU.

A nivel regional, Brasil es el mayor productor de pulpa
y de, papel en Latinoamérica, representando el 64% y 49%
del total de la región', respectivamente. Chile y México
ocupan el segundo lugar en pulpa y papel, respectivamente,
mientras que Argentina ocupa el tercer lugar en ambos. Se estima
que la producción de pulpa en el 2000 ascendió en
16.6 millones de toneladas. En términos generales,
Latinoamérica es básicamente un exportador de pulpa
pero un importador de papel. Es importante destacar que el
comercio de ciertos tipos de papeles tienen algunas limitaciones,
especialmente los productos de poco peso especifico, como el
papel higiénico y las cajas de cartón, ya que el
gran volumen que
ocupan hace muy importante el costo de
transporte. La región exporta aproximadamente el 45% del
total de la pulpa que produce y tiene una participación en
el mercado mundial de 12%. Se espera que la posición de
Latinoamérica a nivel mundial se fortalezca en los
próximos años, estimándose alcance una
participación del 40% de la producción en el.
mediano plazo. El crecimiento esperado de la región se
basa en la alta competitividad
que tiene la industria debido a sus bajos costos de
producción y al bajo costo de su mano de obra. Sin
embargo, en el caso específico de Perú, la
industria papelera derivada de la pulpa no se ha podido integrar
hacia la elaboración de la misma, tal como se explica con
mayor detalle en la sección competitiva, debido a la falta
de una política de Estado en el
tema de forestación, a la inexistencia de carreteras
adecuadas desde las zonas donde se ubicarían los bosques,
y a la falta de fuentes de
energía en las mismas. En cuanto al primer punto, en
muchos países el desarrollo de
la industria forestal ha estado asociado a un apoyo estatal en la
etapa de siembra o en el financiamiento. El extremadamente largo
período de maduración de los proyectos
forestales (cuando no se hable de la explotación de
bosques naturales) hace que esto sea necesario

Esta importancia del acceso a fuentes de financiamiento
a largo pla_o, asi como el hecho de tratarse de un "commodity",
ha generado una tendencia a la consolidación de la
industria productora de pulpa mundial. En este sentido, a partir
de 1999 se han intensificado las fusiones y
adquisiciones de empresas en la búsqueda de obtener
ventajas de escala en el
financiamiento y de reducir costos de producción y
transporte. Las fusiones se han dado originalmente al interior de
cada pais, cosa que seguirá pasando en el futuro cercano,
pero ya se ha ido extendiendo a operaciones
internacionales.

En los últimos años, el precio de la pulpa
ha mostrado un comportamiento volátil. A inicios de 1999,
el mercado esperaba un alto crecimiento en el consumo de papel,
motivo por el cual el precio subió de US$/TM 424.5 en
enero de 1999 a US$/TM 929.0 en abril del 2000. Sin embargo, a
mediados de dicho año, se empezaron a vislumbrar los
primeros indicios de una desaceleración en la economía de Estados
Unidos, lo cual presionó el precio de la pulpa hacia la
baja. Si bien, tal como se ha dicho, el precio depende en el
corto y mediano plazo de la demanda, en este caso particular, la
oferta tuvo un rol importante en el movimiento del
precio. En este sentido, la industria papelera empezó a
atravesar por la etapa de consolidación ya indicada, lo
que tuvo como consecuencia la salida de empresas medianas y
pequeñas del mercado, quedando básicamente las de
mayor tamaño, las cuales pudieron reducir sus costos a
través del aprovechamiento de sinergias.

Nótese que la economía norteamericana
mostró un elevado crecimiento. Durante toda la
década de los 90, a pesar de lo cual el precio de la pulpa
solo reportó un ritmo de crecimiento elevado a lo largo de
un año (1999 – abril 2000). Esto podría deberse a
que, como se sabe, el crecimiento
económico estuvo relacionado al desarrollo de la
llamada "nueva economía", lo que originó temores
con respecto al remplazo, del papel por medios
virtuales. Este temor, sin embargo, habría perdido
fuerza en los
últimos años, ya que el uso de papel, en vez de
haberse reducido, se ha incrementado debido a la mayor
disponibilidad de información vía electrónica, /a cual termina siendo impresa
la mayoría de las veces.

Para los próximos meses se espera que el precio
de la pulpa se mantenga estable con cierta tendencia hacia la
baja. De una parte, la demanda se vería afectada por la
fuerte corriente que existe actualmente hacia la
utilización de papel ecológico, lo que significa
utilizar una mayor proporción de papel reciclado como
materia prima. Así, en Estados Unidos y Europa se obliga a
utilizar 40% y 90% de materiales reciclables, respectivamente.
Asimismo, la tendencia ecológica no sería el
único factor que ejercería presión
sobre el precio de la pulpa, ya que en países como China y
Brasil se están realizando grandes inversiones
para e/ desarrollo de nuevas plantas
procesadoras de papel. De otra parte, según las
últimas estadísticas publicadas en Estados Unidos,
su economía habría tocado piso, esperándose
que ésta se empiece a recuperar a partir del segundo
trimestre del presente año. Esto haría que la
demanda de papel aumente.

2.
Demanda

En esta sección nos concentramos en analizar los
determinantes de la demanda en el sector papelero. A este
respecto, hay que mencionar en primer lugar que diversos
productos del sector papelero son parte de la canasta familiar
básica, representando el 2% de la misma en el Perú.
Asimismo, todas las empresas hacen uso del papel en mayor o menor
medida. Esto hace que, en términos genera/es, la demanda
papel pueda ser considerada como inelástica, tanto en
términos de ingreso como en términos de
precios.

2.1. Ingresos

Como en el caso de todo bien normal, la demanda por
productos del sector papelero, en especial los de consumo
personal,
aumenta cuando lo hace el nivel de ingreso de los consumidores.
Esto es aun más evidente en productos como papel de
toallas higiénicas o papeles de impresión de mayor
calidad,
bienes que generalmente son importados y tienen una mayor calidad
y precio. En estos productos la elasticidad /
ingreso será mayor que en la de los papeles
básicos. En estos últimos, sin embargo, la demanda
variará menos ante cambios en el ingreso de los
consumidores.

2.2. Precios

Es un determinante de la composición demanda al
interior de la industria, más que de su demanda total.
Como se comentó anteriormente, el papel carece de bienes
sustitutos, por lo cual la sustitución de productos se da
al interior del sector, al reemplazarse diferentes tipos de
papeles según su calidad. Esto se hace más evidente
en productos utilizados' en la industria gráfica (papel
bond, cartulina, cuadernos) y en los productos de cuidado
personal (papel y toallas higiénico, pañales,
etc.). El principal competidor, del papel en el rubro de cajas y
envases es el plástico.
Sin embargo, su participación viene descendiendo debido a
cambios en las preferencias de los consumidores, comentados
líneas abajo, y por la adecuada calidad alcanzada por los
productos elaborados en base al papel.

2.3. Gustos y preferencias

Los gustos y preferencias del mercado afectan el consumo
de los productos elaborados por el sector papelero. Como se
comentó en el punto anterior, existen algunos productos
(cuidado personal o imprenta) que
dependen de gustos y preferencias, mientras que otros, como las
cajas de cartón, son menos influenciadas por este
determinante. En cualquier caso, la creciente tendencia por
utilizar o preferir productos "ecológicos" es un factor
que hará que aumente significativamente la importancia de
este determinante de demanda. Esto se hace evidente en las
fuertes disposiciones de algunos países para utilizar
productos reciclados y las preferencias en general por utilizar
productos elaborados de papel en desmedro de productos elaborados
con plástico.

3.
OFERTA

De manera similar a lo hecho en el caso de la demanda,
en esta sección analizamos los principales determinantes
de la oferta de productos de papel.

3.1. Regulaciones del Estado

Uno de los principales determinantes de la oferta. El
alto impuesto que
grava la importación de pulpa virgen afecta de
manera importante la oferta del sector, tanto en el mercado local
como en el extranjero, siendo dicho impuesto en nuestro caso uno
de los mas altos de toda la región. Esta estructura
impositiva ha hecho que en aquellas regiones en que se produce
pulpa, la industria haya tendido a integrarse hacia delante Cabe
mencionar que, en nuestro caso, las importaciones de papel tienen
en promedio un arancel de 12%, mientras que en países como
Chile, México y Canadá y los países del
Mercosur tienen
un arancel de 0%. Una reducción de aranceles a la
pulpa permitiría reducir los costos de producción
y, consecuentemente, incrementar las exportaciones de papel,
especialmente hacia la región andina.

3.2. Acceso y costo de los factores de
producción

La producción de papel requiere de una serie de
factores, lo que incluye fundamentalmente a los insumos, a los
bienes de capital y a la
mano de obra. Así, un acceso más fácil a
dichos factores de producción o, lo que es lo mismo, un
acceso a costos menores, permitirá que la oferta aumente.
En lo que a bienes de capital se refiere, la industria cuenta en
términos generales con un nivel adecuado de tecnología, el que se
aprecia principalmente en las grandes empresas, las cuales
están incrementando sus ventas en el
mercado externo. Esto, sin embargo, no es necesariamente
aplicable a las empresas medianas y pequeñas. Asimismo, la
parte de la industria que utiliza el bagazo como materia prima
(75% del total) cuenta con adecuado abastecimiento el cual le ha
provisto diversos beneficios tal como se explica más
detalladamente en la sección competitiva

3.3. Políticas
de forestación

Para el caso de la industria papelera que usa la pulpa
de árboles como insumo (el patrón a nivel mundial)
es de gran importancia el tener a disposición grandes
extensiones de bosques que explotar. El crecimiento de las
áreas de bosques supone un esfuerzo de forestación
que requiere de inversiones de muy largo plazo (un árbol
tarda como mínimo 12 años en madurar).
Consecuentemente, el acceder a un financiamiento acorde con el
plazo es indispensable para el desarrollo de esta parte de la
industria, lo que a su vez repercute en las posibilidades de las
etapas posteriores del proceso (producción de papel)
debido a la ya indicada tendencia a formar una cadena integrada.
En tal sentido, los subsidios directos o el financiamiento que
muchos países han otorgado a su industria forestal, son un
determinante importante en la oferta de sus respectivas industrias
papeleras.

4. ANÁLISIS DE LAS 5 FUERZAS DE
PORTER

4.1. Poder de
negociación de los clientes

Los productos del sector papelero, al ser bienes de uso
masivo, tienen una amplia gama de clientes, tanto minoristas como
mayoristas, lo que hace poco probable que estos puedan ejercer un
gran poder de negociación sobre la industria. La distribución de sus productos en el mercado
es variada, pero, en general, esta la realizan las mismas
empresas productoras, lo que reduce aún más la
importancia que podría tener esta fuerza. Adicionalmente,
existen diversas empresas importadoras de papel y derivados de
menor tamaño que son básicamente distribuidoras.
Por lo tanto, la importancia de esta fuerza puede ser calificada,
como "baja".

4.2. Poder de negociación de los
proveedores

El principal insumo de la industria papelera es la pulpa
de papel y el bagazo, los cuales, como se ha mencionado a lo
largo del presente reporte, representan en promedio entre 50% y
60% del costo de
producción del papel. El abastecimiento de papel,
dependiendo del tipo de materia prima, se realiza de diversas
formas. Localmente se tiene una amplia base de proveedores
(papel reciclado y bagazo), e internacionalmente se realiza
principalmente a través de grandes comercializadoras
internacionales de "commodities", aunque en algunos casos se
adquiere la pulpa directamente de los productores. El precio del
papel depende de diversas variables como
las perspectivas de crecimiento de los países
desarrollados y el incremento de la demanda en otros
países, lo cual hace imposible poder controlar su
evolución. Sin embargo, es importante destacar que en los
últimos dos años el poder de negociación de
los proveedores ha disminuido debido a la caída en la
demanda mundial por papel, lo que generó una sobreoferta
en el mismo (con la consecuente caída en el precio de la
pulpa) y permitió que las empresas papeleras puedan
negociar mejores precios en sus materias primas. Como ya
mencionamos, el mayor uso de papel reciclado .es un factor
detrás de esta caída de los precios. No obstante,
en términos comparativos, esta es la fuerza más
importante, pudiéndose calificar su importancia como
"alta".

4.3. Bienes sustitutos

Tal como hemos comentado ya en la sección
correspondiente al análisis de la demanda, no existen
sustitutos relevantes para el papel y sus productos derivados,
cartón y otros. Dichos productos son parte de la canasta
familiar y mantienen una participación importante dentro
del consumo de las empresas en sus diferentes presentaciones. Sin
embargo, existe un sustituto que podria hacerle frente al papel,
el plástico, pero dada la creciente tendencia hacia lo eco
lógico este posible sustituto iría perdiendo
fuerza. En todo caso, la sustitución de productos se da al
interior de la industria. Sin embargo, quedaría latente la
amenaza del uso electrónico de información
(Internet, e-mail)
pero, tal como se ha comentado anteriormente, consideramos que
dicha amenaza es poco relevante. En tal sentido, la importancia
de esta fuerza es "baja".

4.4. Potencial entrada de
competidores

Uno de los principales requisitos para poder ingresar al
altamente competitivo mercado papelero son las economías
de escala. En este sentido, las empresas con mayor capacidad de
producción y con mayor integración vertical son las
que pueden obtener mayores beneficios, para lo cual se requieren
fuertes montos de inversión. Asimismo, el manejo adecuado en
las mezclas de las
materias primas y la amplia base de clientes cultivada por cada
empresa en
particular, es un activo que se obtiene en base a una larga
experiencia en la industria. Otra barrera de entrada importante
es el pequeño tamaño del mercado peruano, el que se
encuentra cubierto ampliamente por la capacidad actual del
sector. Se estima que la capacidad ociosa asciende a 40%
aproximadamente. Si bien, tal como ya se mencionó, esto no
impide necesariamente la entrada de nuevos competidores,
sí reduce las probabilidades de que tal cosa ocurra.
Consecuentemente, al menos en el, corto plazo, consideramos que
la importancia de esta fuerza es "baja".

4.5. Rivalidad interna

El sector papelero se ha caracterizado por ser uno de
los de mayor competencia en la
industria manufacturera. La caída de la demanda interna de
los últimos 4 años generó que la competencia
al interior del sector se incremente, lo que incentivó una
"guerra de
precios" que tuvo como consecuencia la salida del mercado de
varias empresas, muchas de las cuales fueron adquiridas por otras
firmas con mejor situación patrimonial. Esta competencia
al interior de la industria ha sido exacerbada por el hecho de
ser el papel, un producto poco diferenciable al menos en los
segmentos mas grandes del mercado. Adicionalmente, es importante
destacar que las importaciones serán un factor siempre
presente en la rivalidad de la industria, pero tal como
comentamos anteriormente, la amenaza de estás
dependerá del precio de la pulpa y el tipo de producto que
importe. En tal sentido esta fuerza es clasificada como
"alta".

CONCLUSIONES

El sector papelero presenta distintos niveles de
riesgo al
interior del mismo. Por un lado, la industria que usa pulpa de
papel importada está a merced de los cambios en los
precios internacionales de dicho insumo. De otro lado, si bien
ocurre lo mismo con el
petróleo en el caso de la industria que utiliza el
bagazo, esta tiene cierta protección en el exceso de
bagazo que los ingenios más eficientes disponen y en el
hecho de tener su fuente de aprovisionamiento mas cerca.
Adicionalmente, el eventual reemplazo de petróleo por gas natural (como
lo ocurrido con las pesqueras de Paita) reduciría
aún más este riesgo. Al margen de esta diferencia,
nótese que hoy la industria es particularmente sensible
ante la amenaza de un aumento en el precio de sus insumos
básicos debido a sus bajos márgenes de utilidad y el
bajo nivel de ingresos de la
población.

Esto último, junto con el exceso de capacidad de
la industria, haría que un aumento de los costos no sea
trasladado directamente a los precios finales, lo que
reduciría aún más los estrechos
márgenes del sector. Es por esto que es muy importante que
se exploren las oportunidades que ofrece el sector para reducir
su exposición a las fluctuaciones en el precio
de la pulpa y el petróleo:
el incremento en el valor agregado de sus productos y, sobre
todo, la integración hacia atrás en el caso del
sector que utiliza la pulpa de papel (tarea que, reiteramos, es
difícil y a largo plazo).

Las otras oportunidades están fuera del control de la
industria -como el aumento del consumo per cápita- o son
difíciles de aprovechar -como el aumento de las
exportaciones debido a los elevados aranceles a la
importación del pulpa. Sin embargo, es importante indicar
que la industria que utiliza el bagazo como materia prima tiene
mayores posibilidades de poder colocar sus productos en el
mercado internacional, si es que aprovecha los beneficios que
traería la utilización de gas como
combustible para poder reducir sus costos.

El mayor problema de la industria que utiliza la
celulosa como materia prima se encuentra en el bajo poder de
negociación que tiene frentes ti sus proveedores, en tanto
la primera es simplemente una tomadora de precios de su principal
insumo.

En tal sentido, consideramos que esta parte del sector
continuará manteniendo un alto riesgo hasta que no
encuentre las herramientas
necesarias para poder neutralizar, o al menos reducir, el efecto
de las variaciones en el precio de la celulosa. Por otro lado, la
elevada competencia al interior del sector, que se relaciona con
el alto grado de estandarización de sus productos, es otro
factor importante que limita el desarrollo de la industria. La
industria debe buscar reducir la importancia de esta fuerza
competitiva mediante el incremento del valor agregado de sus
productos y, en la medida de lo posible, explorando nuevos
mercados con
mayores índices de consumo.

En todo caso, el énfasis constante de las
empresas del sector debe concentrarse en obtener un alto grado de
competitividad en costos, lo que estará básicamente
en función del manejo óptimo de las adquisiciones y
los inventarios de
papel y de la adecuada mezcla de las distintas materias primas de
este insumo, a efectos de obtener la calidad de papel deseada
(resistencia y
durabilidad) al costo más bajo posible.

BIBLIOGRAFÍA

Reporte Sectorial. Departamento de Estudios
Económicos. BANCO WIESE SUDAMERIS. Lima –
Perú. 27/02/2002.

Sunat. Consumo de Papel. 2002

Ministerio de Trabajo. Las empresas de papel.
2002

INEI. Estadística del Sector Papelera.

País: Peru

Ciudad: Lima

Fecha correspondientes al trabajo realizado: 14 de
septiembre de 2007.

Christian Jesús Magallanes
Oliva

CURSO : MICROECONOMIA

PROFESOR : JORGE CORDOVA EGOCHEAGA

ALUMNO : CHRISTIAN JESUS MAGALLANES OLIVA

CICLO : III

"Año del Deber Ciudadano"

UNIVERSIDAD DE SAN MARTIN DE PORRES

Facultad de Ciencias
Administrativos

Escuela de Negocios
Internacionales

LIMA – PERU

2007